Среда, 24.04.2019, 19:04
Технический надзор устройств газа
Приветствую Вас Гость



Главная » 2017 » Август » 26 » Газпромбанк разместился между «Альфой» и «Сбером»
17:33
Газпромбанк разместился между «Альфой» и «Сбером»
Российским банкам стало проще занимать деньги за рубежом. В четверг, 26 июня, книгу заявок на евробонды с трехкратной переподпиской закрыл Газпромбанк, сумев обойтись без щедрых премий к рынку.
 
Российским банкам стало проще занимать деньги за рубежом. Газпромбанк закрыл книгу заявок на евробонды с трехкратной переподпиской, сумев обойтись без щедрых премий к рынку.
 
Ориентир доходности пятилетних облигаций банка в евро составил 4%, рассказали РБК стратег по долговым рынкам финансовой группы БКС Дмитрий Дорофеев.
 
За несколько часов до закрытия книги ориентир доходности составлял 4,375%. Такая ставка предполагала премию в 115 б.п. к новому выпуску евробондов Сбербанка, а спред к их собственным бондам в евро и долларах составлял около 90 б.п., отметила аналитик БКС Юлия Сафарбакова.
 
Книга была закрыта с трехкратной переподпиской, рассказывает Дорофеев. Он предполагает, что локальные инвесторы получат очень небольшой объем бумаг, а большая часть отойдет европейским фондам. «В ходе размещения Сбербанка практически никто из российских контрагентов не получил бумаг, все заявки были удовлетворены за счет нерезидентов», — говорит Дорофеев.
 
Газпромбанк стал третьим после Альфа-банка и Сбербанка банком, который вышел на рынок внешних заимствований после украинского конфликта. Ориентир доходности по бумагам Газпромбанка оказался ниже ставки, по которой смог продать облигации инвесторам Альфа-банк, но выше, чем у Сбербанка. Альфа-банк смог разместить евробонды на 300—350 млн евро с доходностью 5,5%. При этом спрос на бумаги составил 1,3—1,4 млрд евро. Сбербанк 23 июня продал номинированные в евро облигации на 1 млрд евро. Доходность составила 3,3%.
 
Альфа-банк «только открывал окно для выхода на зарубежные рынки и давал довольно большую премию, поэтому бумага с момента выпуска хорошо выросла в цене», говорит Дорофеев. Сейчас эти облигации торгуются по 100,2% от номинала.
 
В начале года рынки были практически закрыты, основными негативными факторами были общее бегство инвесторов с развивающихся рынков и паника по поводу девальвации различных валют — в Турции, ЮАР, России, говорит главный экономист BofA Merrill Lynch по России и СНГ Владимир Осаковский. Сейчас волатильность отошла на второй план, и ситуация на рынке заимствований улучшилась. Свою роль сыграли и другие факторы: снижение основных процентных ставок Европейским центральным банком, слабые результаты первого квартала в США. «Все это говорит о том, что мы продолжаем жить в ситуации избыточной ликвидности на внешних рынках», — добавляет эксперт.
 
Бумаги российских банков сейчас торгуются с доходностями, близкими к докризисным. Например, выпуск евробондов Сбербанка, номинированный в евро, с погашением в 2014 году торгуется по цене 100,5%, в разгар украинского кризиса цена опускалась до 99,2%. Выпуск Газпромбанка в евро с погашением в 2018 году торгуется по 102%, максимальная цена в феврале достигала 103,3%, опускаясь на новостях по поводу Украины до 96,5%.
 
Сирануш Шароян
Просмотров: 45 | Добавил: kemdadif1988 | Рейтинг: 0.0/0
Всего комментариев: 0

Статистика


Онлайн всего: 1
Гостей: 1
Пользователей: 0

Форма входа

Поиск

Календарь

«  Август 2017  »
ПнВтСрЧтПтСбВс
 123456
78910111213
14151617181920
21222324252627
28293031
Copyright MyCorp © 2019 | Сделать бесплатный сайт с uCoz